Ve druhé polovině 19. stol. je papírna přestavěná na mlýn. V letech 1882 - 1884 byla nedaleko za městem postavená nová velká papírna na příhodnějším místě, což mohl být jeden z důvodů zániku papírny.
Mlýn byl nedlouho poté přestavěný na parní pohon. Někdy mezi roky 1900 - 1920 došlo na úpravu, která zahrnovala přístavbu strojovny a novostavbu kotelny, kterou zajišťovala firma Leopold Schivavauer, továrna na stroje, kotlárna a kotlářství, slévárna kovů a železa, Klatovy, která mimo jiné zajišťovala modernizace mnoha mlýnů v regionu i v širším okolí. (plány jsou uloženy ve Státním oblastním archivu Plzeň).
V roce 1900 vlastní mlýn B, Fleischl & Co., parní mlýn a továrna na krmiva.
28.4. 1907 patnáctiletý cihlářský pomocník Jan Steyer slíbil Aloisi Multererovi, že zbije jeho bratra Josefa. Na pomoc si přizval kamaráda Aloise Simeta a ve večerních hodinách si na něj počkali nedaleko Fleischlova mlýna, kam ho vylákal jeho bratr Alois. Po krátké hádce, která měla dotyčného vyprovokovat došlo k bitce, při které Steyer vytáhl nůž a bodl Josefa do krku, ten za tři dny v nemocnici následkům zranění podlehl. Jan Steyer byl coby mladiství odsouzen k trestu odnětí svobody na pouhých 13 měsíců.
